I private equity i hedge fondovi su oblici investicijskog fonda koji pristupaju akreditiranim investitorima, osnovanim kao LLP (LLC) ili LLC (LLC). Izvadak iz članka predstavlja sve važne razlike između hedge fonda i private equitya.
Tablica usporedbe
| Osnova za usporedbu | Privatni kapital | Hedge fond |
|---|---|---|
| Značenje | Privatni kapital odnosi se na vlasnički kapital koji označava vlasnički udio privatnih dioničkih društava u poduzeću koje se privatno drži. | Hedge fond se odnosi na investicijski put koji udružuje sredstva investitora, kako bi ulagao u različite financijske proizvode koristeći različite tehnike upravljanja rizicima. |
| Rizik uključen | Manje | Komparativno visoka |
| Cilj | Stjecati mala i bolesna poduzeća, poboljšati njezino poslovanje i zatim je prodati po višoj cijeni. | Da biste osigurali maksimalni povrat u manje vremena. |
| Koncentrira se na | Dugoročni profitni potencijal | Kratkoročni profitni potencijal |
| Ulaganje | Ulaganja se vrše izravno u poduzeća | Ulaganje se vrši u visoko likvidna sredstva |
Definicija privatnog kapitala
Jednostavno rečeno, privatni kapital znači privatno prikupljanje kapitala. Kada je ulaganje izvršeno od strane pojedinaca s visokom neto vrijednošću, institucionalnih investitora, sveučilišnih zaklada, mirovinskih fondova, banaka i osiguravajućih društava itd. U poduzeću koje nije javno u vlasništvu, ili koje nije uspješno zaposleno putem otkupa s polugom, ono se naziva privatni kapital.
To je neregistrirana investicijska avenija, u kojoj razni ulagači udružuju svoj novac s ciljem posjedovanja značajnog interesa i kontrole u tvrtki. Njegov cilj je poboljšati svoje poslovanje i povećati svoju vrijednost kroz promjene u upravljanju, modernizaciju poslovanja, itd., Kako bi je kasnije prodali po višoj cijeni od one koju su u početku uložili. Investitori se obično obvezuju da će uložiti određeni iznos u fond tijekom njegova života.
Uključuje i poduzetnički kapital i kapital za rast. Venture kapital je kapital uložen od strane rizičnih kapitalista u male privatne tvrtke u početnim fazama, dok se rast kapitala odnosi na sredstva koja se isporučuju postojećim velikim tvrtkama u svrhu širenja.
Definicija hedge fonda
Vozilo za privatno ulaganje koje nije otvoreno za javnost, nego se nudi samo odabranim klijentima, naziva se hedge fond. Ona objedinjuje sredstva bogatih ulagača, ulaže ih u niz vrijednosnih papira, uz pomoć niza investicijskih tehnika za stvaranje dobrih prinosa u odnosu na određenu razinu rizika.
Hedge fond profesionalno upravlja tvrtka za upravljanje investicijama. To su lagano regulirana sredstva, koja se suočavaju s manje propisa u usporedbi s investicijskim fondovima kojima se trguje na javnom tržištu, što im omogućuje da drže strateške kratke pozicije kako bi održali kapital u vrijeme pada tržišta.
Hedge fondovi su opsežno planirani i kontrolirani investicijski portfelj koji koristi niz suvremenih investicijskih strategija za generiranje dobrih prinosa. Strategije mogu uključivati dugačke, kratke pozicije na nacionalnom i međunarodnom tržištu.
Ključne razlike između privatnog i hedge fonda
U nastavku se raspravlja o razlici između privatnog kapitala i hedge fonda:
- Privatni kapital se može razumjeti kao investicijski fondovi koje donosi privatna tvrtka od pojedinaca ili tvrtki visoke vrijednosti, velikih institucionalnih investitora, itd. Nasuprot tome, hedge fondovi označavaju kolektivno ulaganje, obično otvoreno za pojedince ili tvrtke visoke neto vrijednosti. ulagati u razne vrijednosne papire, koristeći investicijske strategije.
- Primarni cilj privatnog kapitala je stjecanje malih i financijski problematičnih tvrtki, poboljšanje poslovanja korištenjem različitih strategija i nakon toga prodaja privatno ili putem IPO-a, uz profit. Nasuprot tome, temeljni cilj hedge fonda je generiranje maksimalnog povrata manje vremena.
- I privatni kapital i hedge fond negiraju visokorizična ulaganja za sigurnije ulaganje. Razina rizika je visoka u hedge fondu u usporedbi s privatnim kapitalom jer hedge fondovi imaju tendenciju zaraditi maksimalne moguće prinose u vrlo kratkom vremenu
- U slučaju privatnog kapitala sredstva se ponovno ulažu u vlasničke i dužničke udjele privatnih tvrtki, tako da su sredstva zaključana na razdoblje od minimalno 3 do 5 godina. Naprotiv, hedge fondovi se u kratkoročnom razdoblju ulažu u likvidna sredstva.
- U privatnom kapitalu ulaganje se vrši izravno u poduzeću kupnjom privatne tvrtke. Nasuprot tome, u hedge fondovima, ulaganje se vrši u visoko likvidna sredstva, koja se lako mogu pretvoriti u gotovinu, kao što su dionice, obveznice, valute, arbitraža itd.
Zaključak
Uglavnom, privatna vlasnička ulaganja usmjerena su na dugoročna ulaganja u nelikvidnu imovinu ciljnog subjekta. Nasuprot tome, hedge fondovi koncentrirani su na kratkoročna likvidna sredstva, koja se lako mogu pretvoriti u gotovinu i ne daju izravnu kontrolu nad poslovanjem.
